Menurut Tandelilin (2010), event study merupakan sebuah teknik riset
keuangan bersifat empiris yang dapat membantu peneliti menilai dampak dari
sebuah peristiwa terhadap harga saham dari sebuah perusahaan. Menurut Kritman
dalam Zaqi (2006) event study yang berhubungan dengan return saham bertujuan
untuk mengukur hubungan antara suatu peristiwa dengan tingkat penegmbalian
atau return dari surat berharga, selain itu event study juga dapat digunakan untuk
mengukur dampak suatu peristiwa ekonomi terhadap nilai perusahaan. Jika sebuah
peristiwa mengandung sebuah informasi maka diharapkan pasar akan bereaksi
positif jika peristiwa memberikan sinyal positif (good news) dan sebaliknya jika
peristiwa tersebut memberikan sinyal negatif (bad news) maka reaksi pasar juga
akan negatif pada saat terjadinya peristiwa.
Tidak ada komentar:
Posting Komentar